2012開(kāi)年，印度、越南、伊朗等非主流鐵礦石出口國(guó)政策異動(dòng)，潛在減少的這部分供給將由三大礦山或是由其他非主流出口國(guó)來(lái)彌補(bǔ)，目前還無(wú)法準(zhǔn)確判斷。

　　無(wú)論如何，從自然條件、生產(chǎn)習(xí)慣等客觀情況來(lái)看，短期內(nèi)我國(guó)鐵礦石進(jìn)口的多元化很難撼動(dòng)三大礦山在供給量方面的壟斷地位。然而，隨著中國(guó)鋼鐵產(chǎn)能增速放緩，供需關(guān)系的變化將促使鐵礦石價(jià)格回歸理性，這一點(diǎn)還是值得期待的。

　　新金融記者 劉暢

　　非主流影響不大

　　為了限制原礦石低價(jià)出口的現(xiàn)象，2月7日起越南鐵礦石和精鐵礦、黃鐵礦的出口關(guān)稅將由原來(lái)的30%提高至40%。此前，印度宣布從去年12月30日起鐵礦石出口關(guān)稅稅率由20%提高至30%。加之當(dāng)下西方對(duì)伊朗的制裁，使得市場(chǎng)對(duì)未來(lái)伊朗鐵礦石是否能正常輸出產(chǎn)生了懷疑。

　　由于下游需求不振，這些政策的反應(yīng)還未傳導(dǎo)到市場(chǎng)，但與三大礦山的供給量相比，“市場(chǎng)上影響不大，即使有，也是短期的，畢竟它們的量少，質(zhì)量也不穩(wěn)定，所以還是可以找到其他非主流礦替代的。”一位從事鐵礦石交易5年的中小貿(mào)易商這樣對(duì)新金融記者說(shuō)。

　　多位接受記者采訪的鐵礦石貿(mào)易商都表示，這些政策只是導(dǎo)致了非主流礦內(nèi)部的此消彼長(zhǎng)。“有的國(guó)家關(guān)稅提高了，我們拿貨量可能會(huì)減少，如果不能及時(shí)補(bǔ)充，也可接一些之前沒(méi)進(jìn)口過(guò)的國(guó)家的貨。”某貿(mào)易商對(duì)記者說(shuō)。

　　1月31日公布的海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2011年我國(guó)鐵礦石進(jìn)口國(guó)共有64個(gè)，多個(gè)國(guó)家首次向中國(guó)出口鐵礦石，而2010年鐵礦石進(jìn)口國(guó)僅有44個(gè)國(guó)家。但總體上看，64%的鐵礦石進(jìn)口還是來(lái)自澳大利亞和巴西，與2010年相比并無(wú)變化。卓創(chuàng)資訊提供的數(shù)據(jù)表明，外礦中對(duì)三大礦山的依賴程度為80%。

　　從44增長(zhǎng)為64，簡(jiǎn)單的進(jìn)口國(guó)數(shù)量變化并未改變?nèi)蟮V的地位，對(duì)此，蘭格鋼鐵信息研究中心主任侯志蕓指出，原來(lái)過(guò)度依賴三大礦山，而從長(zhǎng)協(xié)轉(zhuǎn)變?yōu)榧径榷▋r(jià)再到月度都說(shuō)明他們?cè)诳刂浦F礦石市場(chǎng)，所以中國(guó)才要多方面開(kāi)辟進(jìn)貨渠道，同時(shí)加大國(guó)內(nèi)礦的開(kāi)采力度。“所以多元化不是簡(jiǎn)單的進(jìn)口國(guó)數(shù)量的問(wèn)題，從資源安全保障的角度上來(lái)說(shuō)是一種戰(zhàn)略布局，并非短期內(nèi)能完成的。”她對(duì)新金融記者說(shuō)。

　　壟斷的三大礦山

　　三大礦山長(zhǎng)期大量提供質(zhì)量比較高的鐵礦石從而壟斷全球市場(chǎng)，“這種供應(yīng)本身就包含一定的自然壟斷。”國(guó)土資源部信息中心一位研究員這樣說(shuō)。他解釋道：“這種礦的形成需要礦山經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期穩(wěn)定的風(fēng)化氧化，三大礦山就屬于這種類型。從中國(guó)的地質(zhì)歷史看，我們國(guó)家很難形成這種氧化礦，目前中國(guó)大部分都是品位比較低的原生礦。”

　　毫無(wú)疑問(wèn)，高品位鐵礦石的豐產(chǎn)成為三大礦山壟斷的重要原因之一。華北某中小鋼廠負(fù)責(zé)人李輝（化名）對(duì)新金融記者說(shuō)：“幾年前我去澳大利亞，他們的礦石特別多，品位也高，根本不用選，直接拉上車就往外運(yùn)。”他所在的鋼廠去年使用外礦總量為70%，其中來(lái)自三大礦山的數(shù)量占到80%。“每個(gè)月都會(huì)根據(jù)價(jià)格的變化在市場(chǎng)上采購(gòu)一些，但主要還是依賴三大礦山。”

　　蘭格鋼鐵信息研究中心研究員紀(jì)曉云指出，相對(duì)于其他國(guó)家來(lái)說(shuō)，巴西、澳大利亞等國(guó)具有豐富的礦石儲(chǔ)量，力拓、必和必拓、淡水河谷是全球最大的礦石生產(chǎn)和出口商，其產(chǎn)量占全球鐵礦石出口量的60%左右。她坦言：“即使有些非主流礦品質(zhì)和三大礦差不多，有誰(shuí)能夠提供這么大的量？”

　　畢竟，鋼鐵的生產(chǎn)是連續(xù)性的，不能說(shuō)停就停。因此，資源供給的保障性在這個(gè)行業(yè)里面顯得尤為重要。

　　武鋼集團(tuán)某中層對(duì)新金融記者介紹，從2008年金融危機(jī)后武鋼逐步開(kāi)始進(jìn)口非主流礦的礦石，但外礦中仍有半數(shù)以上依賴三大礦山。武鋼國(guó)貿(mào)公司的人士也認(rèn)為，除了供應(yīng)量上的考量，礦石的品質(zhì)也很重要，“其他國(guó)家的礦質(zhì)量不穩(wěn)定。”

　　這一點(diǎn)，紀(jì)曉云表示贊同，“三大礦山的礦石冶金性能好，品位較高約63.5%，并且二氧化硫含量也較低。在質(zhì)量方面，三大礦山高品質(zhì)礦石的價(jià)格自然高于其他國(guó)家礦的價(jià)格，短期內(nèi)難以被替代。”

　　正是由于自然條件好，礦石品質(zhì)高，因此三大礦山的開(kāi)發(fā)成本相對(duì)較低。上述國(guó)土資源部信息中心人士介紹說(shuō)：“我國(guó)目前的原礦一般品位在30左右，這樣的礦石需要經(jīng)過(guò)選礦這一流程才能達(dá)到進(jìn)爐的標(biāo)準(zhǔn)，有的甚至四五噸原礦才能選出1噸符合標(biāo)準(zhǔn)的礦石。”這樣一來(lái)，開(kāi)發(fā)同等品質(zhì)的礦，內(nèi)礦的開(kāi)采成本更高。

　　對(duì)于非主流礦，卓創(chuàng)資訊鐵礦石研究員劉輝認(rèn)為，雖然越來(lái)越多的國(guó)家在開(kāi)礦，但已經(jīng)探明的礦可能都無(wú)法和三大礦媲美，同時(shí)三大礦在前期開(kāi)發(fā)的過(guò)程中有比較成熟的技術(shù)，對(duì)于市場(chǎng)的操作也是比較完善的。

　　“我們采購(gòu)和家庭買東西一樣，你如果買冰箱一定會(huì)找信譽(yù)比較好的龍頭企業(yè)，鑒于質(zhì)量和供應(yīng)都比較穩(wěn)定，所以多數(shù)選擇三大礦山。”上述武鋼中層說(shuō)。

　　高爐習(xí)慣難改

　　一直以來(lái)，我國(guó)的鐵礦石進(jìn)口都大量依賴三大礦山，時(shí)間長(zhǎng)了，高爐也習(xí)慣性地“愛(ài)吃”三大礦山的礦。這個(gè)時(shí)候一旦換礦，會(huì)對(duì)高爐產(chǎn)生比較大的影響。

　　李輝介紹，國(guó)內(nèi)大型高爐初期對(duì)礦石品位的要求高，配比相對(duì)確定，如果隨便換礦，不但工藝調(diào)整需要時(shí)間，而且對(duì)爐子也有很大損壞。“這種配比是能夠保證產(chǎn)品質(zhì)量的，所以就對(duì)鐵礦石的進(jìn)口有一定制約，不是說(shuō)哪個(gè)貨便宜就買哪個(gè)，一旦原有的配比被破壞，損失遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于省下的那點(diǎn)兒錢。”尤其對(duì)于大型鋼廠來(lái)說(shuō)，如果高爐前期投資比較大，自然就會(huì)更傾向于長(zhǎng)期持續(xù)使用品質(zhì)高的鐵礦石，從而保護(hù)高爐的安全使用和壽命。

　　雖然各個(gè)鋼廠對(duì)指標(biāo)的要求不一樣，每個(gè)工廠的入爐配比也不一樣，“但再怎么樣三大礦也是主流，非主流礦只是配著用的，如果全都用非主流礦，高爐就用壞了。”李輝說(shuō)。

　　從去年10月到現(xiàn)在，鋼鐵市場(chǎng)持續(xù)低迷，鋼企利潤(rùn)微薄。這種情況下，“部分小鋼廠開(kāi)始加大價(jià)格相對(duì)便宜的非主流礦的采購(gòu)，但這并不會(huì)改變?nèi)蟮V山的地位。”中國(guó)礦產(chǎn)有限責(zé)任公司一位內(nèi)部人士對(duì)新金融記者說(shuō)。

　　該人士指出，三大礦山拼的是綜合實(shí)力。“由于工藝不同，很多工廠對(duì)礦的成分要求不同，所以大家對(duì)非主流礦會(huì)挑肥揀瘦。比如同一車貨，一個(gè)廠說(shuō)磷含量太高不好配比，另外一個(gè)則表示可以接受，因?yàn)樗麄冎辉诤跆己俊?rdquo;在他看來(lái)，雖然配比不同，但三大礦山的貨屬于誰(shuí)都能接，因?yàn)榛旧纤须s質(zhì)都在可接受的范圍內(nèi)，沒(méi)有哪個(gè)單項(xiàng)指標(biāo)太高。

　　而非主流礦可能會(huì)遇到各種各樣的問(wèn)題，“就算有的礦品質(zhì)好品位高雜質(zhì)也少，但是可能由于數(shù)量多而裝不出船，本來(lái)答應(yīng)3月到貨，最后4月也沒(méi)到。”綜合各方因素考慮“拿非主流礦的風(fēng)險(xiǎn)比較大”。該人士說(shuō)。

　　海外投資見(jiàn)效慢

　　為解決鐵礦石供給問(wèn)題，一些有實(shí)力的大型鋼企選擇“走出去”，到海外投資權(quán)益礦（通過(guò)股權(quán)收購(gòu)、資產(chǎn)收購(gòu)和合資、合營(yíng)等方式獲得）。

　　鋼鐵“十二五”規(guī)劃中也明確：“強(qiáng)化資源保障。把提高資源保障能力提升到行業(yè)發(fā)展安全的戰(zhàn)略高度。充分利用國(guó)內(nèi)外兩種資源、兩個(gè)市場(chǎng)，加大境外礦產(chǎn)資源合作開(kāi)發(fā)力度，整合國(guó)內(nèi)鐵礦資源開(kāi)發(fā)，規(guī)范國(guó)內(nèi)鐵礦石市場(chǎng)秩序，建立健全鐵礦石資源戰(zhàn)略保障體系”。

　　“十二五”期間，中國(guó)計(jì)劃進(jìn)口海外鐵精礦中的中國(guó)權(quán)益礦在進(jìn)口總量中所占比例由現(xiàn)在的不到15%提高到50%以上。侯志蕓認(rèn)為，鋼企以合資開(kāi)礦、收購(gòu)、控股、參股海外礦山企業(yè)等方式達(dá)到對(duì)鋼鐵上游資源的控制，使中國(guó)鋼鐵企業(yè)在原料穩(wěn)定供應(yīng)方面不斷獲得更多的保障，一定程度上可以打破三大礦企的壟斷，也能迫使鐵礦石價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)更加公平、透明。

　　目前，我國(guó)海外鐵礦石的投資規(guī)模逐漸擴(kuò)大，武鋼、寶鋼、鞍鋼、首鋼、華菱鋼鐵、重鋼、包鋼、中鋼、中冶、中鋁、五礦、河北鋼鐵等許多企業(yè)已經(jīng)涉足海外權(quán)益礦。最新的消息是，2月7日重鋼集團(tuán)稱其礦產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資有限公司所開(kāi)發(fā)的澳大利亞伊斯坦鑫山磁鐵礦項(xiàng)目，已于近日正式拉開(kāi)建設(shè)序幕。

　　雖然海外權(quán)益礦投資已經(jīng)拉開(kāi)大幕，但是要真正達(dá)到想要的結(jié)果還需要時(shí)間。武鋼在擺脫上游三大礦山壟斷的過(guò)程中最為積極：2010年2月，武鋼集團(tuán)完成對(duì)MMX公司的收購(gòu)，占股21.52%；同年5月，香港武鋼廣新取得馬達(dá)加斯加鐵礦資源的勘探和開(kāi)采權(quán)；2011年2月武鋼與加拿大世紀(jì)鐵礦控股公司簽訂了礦石資源開(kāi)發(fā)項(xiàng)目。

　　2010年“兩會(huì)”上，武鋼總經(jīng)理鄧崎琳在接受記者采訪時(shí)表示，5年內(nèi)武鋼將率先擺脫三大礦山的原料壟斷制約，實(shí)現(xiàn)鐵礦石等鋼鐵生產(chǎn)業(yè)原材料的自給自足。

　　兩年過(guò)去了，上述武鋼中層對(duì)記者表示，“雖然我們已經(jīng)用了很多海外礦石資源，但從進(jìn)展程度看，真正能應(yīng)用的還不是很多，只能滿足我們2-3成的供應(yīng)，現(xiàn)在還主要依靠三大礦山。”對(duì)于5年擺脫壟斷的說(shuō)法，該人士稱，內(nèi)部認(rèn)為5-8年是個(gè)比較樂(lè)觀的估計(jì)。

　　海外權(quán)益礦見(jiàn)效之所以漫長(zhǎng)，紀(jì)曉云認(rèn)為，中國(guó)海外權(quán)益礦80%左右集中在澳大利亞，所入股的海外礦山大多是中小礦山，其在鐵礦石品位、遠(yuǎn)景儲(chǔ)量等條件上都還可以，但仍不能與必和必拓、力拓等大型礦山巨頭相比。另外，中小礦山在配套基礎(chǔ)設(shè)施方面卻還存在一定的缺陷。小礦山往往沒(méi)有自己的鐵路、港口等配套設(shè)施，企業(yè)如果投資澳大利亞中西部礦山資源，投產(chǎn)后可能還要追加交通等基礎(chǔ)設(shè)施投資，成本或許更高。

　　除此之外，為了抵御海外礦山投資被否的風(fēng)險(xiǎn)，國(guó)內(nèi)鋼廠越來(lái)越傾向于用“投資地域多元”的方式，“但這種‘遍地播種’的方式本身就蘊(yùn)藏著巨大的風(fēng)險(xiǎn)，各地文化以及法律法規(guī)的差異是鋼企海外經(jīng)營(yíng)管理的最大考驗(yàn)。”

　　期待價(jià)格回歸理性

　　記者調(diào)查過(guò)程中，所有被訪者都認(rèn)為，短期內(nèi)鐵礦石進(jìn)口多元化很難改變?nèi)蟮V山的壟斷地位，但隨著市場(chǎng)供需關(guān)系的變化，期待著未來(lái)鐵礦石的價(jià)格趨于理性。

　　未來(lái)5年，必和必拓、力拓和淡水河谷三大礦山都部署了大規(guī)模的擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃。去年，必和必拓正在以“產(chǎn)量最大化為目標(biāo)”，并稱到2020財(cái)年，長(zhǎng)期產(chǎn)量以年度復(fù)合增長(zhǎng)率約6%的速度增長(zhǎng)。去年11月，在中國(guó)鋼市需求大幅下滑之后力拓仍看高“中國(guó)需求”，稱“全球最大的鐵礦石進(jìn)口國(guó)中國(guó)的需求量到2020年將比2008年時(shí)翻一番（中國(guó)2008年進(jìn)口鐵礦石4.4億噸）”。并表示，未來(lái)8年，鐵礦石的年度供應(yīng)將增加1億噸。

　　而從去年10月需求導(dǎo)致鋼市下滑的情況看來(lái)，鐵礦石的進(jìn)口急速下跌近30%，雖然后來(lái)有所反彈，但至今鋼市仍未走出低迷。

　　中國(guó)鋼鐵行業(yè)發(fā)展已經(jīng)走過(guò)了過(guò)去高速增長(zhǎng)的時(shí)代，未來(lái)需求增速會(huì)放緩。加上國(guó)內(nèi)推行節(jié)能減排計(jì)劃及海外權(quán)益礦集中投產(chǎn)，這些都加劇了鐵礦石未來(lái)在中國(guó)市場(chǎng)供大于求的預(yù)期。

　　這種情況下，“雖然壟斷地位很難動(dòng)搖，但三大礦不會(huì)像以前那么強(qiáng)勢(shì)，而是不斷與國(guó)內(nèi)客戶在溝通和協(xié)商，去年淡水河谷主動(dòng)降價(jià)就是很好的證明。”上述礦產(chǎn)公司人士說(shuō)，“未來(lái)鐵礦石價(jià)格的商議空間在增大。”

　　劉輝也認(rèn)為，三大礦山在供應(yīng)量上的壟斷不太會(huì)改變，“多元化最理想的結(jié)果就是供需平衡使得礦石回歸理性價(jià)格。”